키움證 "LS, 자화사 이익 체력 상승…투자의견 '매수' 유지"

[사진=LS]

키움증권은 19일 LS에 대해 업황 호조와 구리 가격 상승에 힘입어 하반기에도 견조한 실적 흐름을 이어갈 것으로 전망하며 투자의견 '매수'를 유지했다. 다만 상장 자회사 LS일렉트릭의 주가와 비상장 자회사 LS전선의 밸류에이션을 반영해 목표주가는 기존 70만원에서 50만원으로 하향 조정했다.

손예빈 키움증권 연구원은 이날 리포트를 통해 "변압기와 배전반 수주잔고가 폭발적으로 증가하고 있는 LS일렉트릭은 하반기에도 실적개선이 지속될 전망이며 LS전선과 LS아이앤디는 최근 구리가격이 사상 최고치인 1만4000달러대로 상승해 하반기 제품가격 상승에 따른 수익성 개선이 기대된다"며 이같이 밝혔다.

이어 그는 "LS MnM은 2분기 부진했던 귀금속가격이 8월들어 반등 시도에 나서고 있고 황산가격은 여전히 견조해 하반기에도 안정적인 실적흐름이 이어질 것으로 보인다"며 "이를 감안시 하반기에도 분기 영업이익 4000억 원대의 견조한 실적흐름을 이어갈 것으로 기대된다"고 분석했다.

또 "이미 작년 8월과 올해 2월 각각 자사주 50만주를 소각한바 있는 동사는 현재 발행주식수 11.1%에 해당하는 346만5097주의 자사주를 보유하고 있다"며 "올해 도입된 자사주 소각 의무화에 따라 올해 하반기 이후 추가 자사주 소각에 대한 논의가 본격화될 것"이라고 덧붙였다.